Ada persepsi umum di antara investor saham bahwa keuntungan mereka bergantung pada jumlah saham yang mereka miliki terlepas dari nilainya. Investor biasa, oleh karena itu, biasanya lebih suka membeli 1000 saham masing-masing $ 1 hingga 50 saham di harga masing-masing $ 20. Persepsi ini, menurut para ahli, sepenuhnya salah paham.
Semua faktor lain tetap sama, Anda mengembalikan investasi Anda sebesar $ 1.000 dalam hal ini akan sama terlepas dari jumlah saham yang Anda miliki.
Anda harus selalu mencari saham perusahaan mapan dengan rekam jejak kinerja yang baik secara konsisten. Nasihat ini sangat bagus terutama bagi para investor yang tidak memiliki pengalaman atau pemahaman tentang pasar saham atau yang tidak memiliki gagasan tentang analisis fundamental atau teknis dan sebagainya. Ini adalah semacam aturan praktis untuk berinvestasi.
✅ Cara Tercepat Menilai Nilai Saham ❗ Bagaimana Menilai Nilai Saham ✅
Sebagian besar perusahaan populer memiliki sesuatu tentang mereka, beberapa kualitas yang tidak dapat ditentukan yang menandai mereka keluar dari pesaing mereka. Ini? Sesuatu? faktor? unik untuk setiap perusahaan dan tak terhapuskan dalam pikiran masyarakat luas. Sifat unik ini tidak dapat disalin oleh saingan mereka. Misalnya, lihat Coca Cola, Wal-Mart, McDonald atau Apple. Logo Apple, misalnya, membangkitkan kepercayaan aneh bahwa tidak ada perusahaan lain di industri yang sama yang dapat melakukannya. Perusahaan seperti itu berdiri sendiri dan tidak ada kompetisi yang dapat mengalahkan mereka. Sangat mungkin perusahaan, seperti Coca Cola, memiliki rahasia dagang sendiri yang membuat mereka tak terkalahkan.
Perusahaan-perusahaan ini sering berdiri di samping investor mereka dan tidak mengecewakan mereka bahkan ketika nilai saham mereka jatuh. Perusahaan semacam itu bahkan mencoba membeli saham mereka sendiri untuk mempertahankan nilainya. Ada perusahaan lain yang membayar dividen yang baik kepada investor mereka secara teratur, meskipun nilai pasar saham mereka. Pasti menarik untuk dicatat bahwa beberapa investor bahkan menjual saham bernilai baik dan berinvestasi di perusahaan-perusahaan ini semata-mata dengan alasan bahwa mereka membayar dividen yang baik yang secara substansial menggantikan nilai pasar yang lebih rendah dari saham mereka. Perusahaan-perusahaan ini memiliki pengikut setia dari para investor yang kebal terhadap godaan para pesaing mereka.
Pelajari tentang manajemen perusahaan tempat Anda ingin berinvestasi
Perusahaan berkembang karena kebijakan manajemen mereka yang jujur. Manajemen hebat memiliki kejujuran sebagai kebijakan terbaik mereka. Tetapi bagaimana seorang investor biasa tahu bahwa manajemen perusahaan itu jujur? Cara terbaik adalah mempelajari sejarah perusahaan sejak awal. Jika manajemen pernah melakukan kesalahan dalam menjalankan urusan perusahaan beberapa saat, itu tidak akan ragu dalam memberikan penjelasan, mengakuinya secara publik dan meminta maaf juga. Manajemen yang baik dan jujur tidak hanya meminta maaf atas kesalahan mereka, mereka juga secara wajar memberikan kompensasi kepada investor mereka yang menderita karena kesalahan-kesalahan itu.
Membeli saham bernilai baik dengan harga lebih murah
Terkadang perusahaan dengan rekam jejak yang benar-benar bagus menghadapi situasi keuangan yang muncul dan mereka terpaksa menjual saham mereka dengan harga yang jauh lebih rendah dari nilai sebenarnya. Pasar mungkin menghadapi pelukan beruang. Situasi seperti itu, meskipun sementara, dapat menurunkan harga saham mereka. Jika Anda beruntung, Anda bahkan bisa mendapatkan stok bernilai tinggi bahkan dengan diskon 50%. Investor yang cerdas dan waspada terhadap pasar selalu dapat menutup peluang seperti itu.
Cari investor institusi
Investor institusi memiliki analis keuangan ahli mereka. Mereka mengawasi pasar saham dalam segala hal. Tingkat pengetahuan khusus mereka tidak tersedia bahkan dengan investor individu yang paling berpengalaman dan berpengetahuan luas. Jika Anda tidak tahu apa-apa tentang berinvestasi di pasar saham, tentu saja yang terbaik adalah mengawasi investor institusional. Selalu beli saham perusahaan yang memiliki sponsor kelembagaan.
Kesadaran umum
Internet adalah sumber informasi yang hebat tetapi ada ratusan situs web yang memberikan informasi yang membingungkan dan bertentangan tentang investasi saham. Luangkan waktu pada dua atau tiga situs web yang menyediakan informasi yang andal. Langkah selanjutnya adalah mencoba mencari tahu sektor keuangan atau industri yang paling menguntungkan dan perusahaan yang dikelola paling baik di sektor tersebut. Catat kinerja mereka. Pelajari laporan keuangan mereka, rasio P / E mereka dan lakukan semua jenis analisis pada kinerja mereka. Dengan cara ini Anda bisa mendapatkan stok yang bagus. Jangan berinvestasi hanya dalam satu saham. Diversifikasi portofolio Anda. Bagaimana Menilai Nilai Saham nilai adalah mereka yang cenderung berdagang dengan harga lebih rendah relatif terhadap karakteristik fundamental mereka daripada sepupu mereka yang lebih spekulatif, saham pertumbuhan; mereka memiliki hasil dividen yang lebih tinggi dari biasanya dan rasio P / E dan P / B yang lebih rendah. Jadi ketika semua harga saham turun secara signifikan, apakah semuanya menjadi saham bernilai? Atau, berdasarkan ketakutan panik yang cenderung membanjiri para pakar media dan keuangan, bukankah mereka semua mengambil karakteristik spekulatif dari saham pertumbuhan?
Ya, sampai batas tertentu yang mereka miliki, karena semakin rendah nilai harga saham, semakin besar kemungkinan mereka pada akhirnya akan mengalami 15% ROE yang menjadi ciri dari saham pertumbuhan klasik. Menariknya, menurut definisi, stok pertumbuhan diharapkan dikaitkan dengan perusahaan yang menguntungkan, fakta bahwa spekulan sering kehilangan situs. Ada tiga fitur yang memisahkan nilai saham dari pertumbuhan saham dan dua yang memisahkan nilai Investasi Nilai (IGV) saham dari rata-rata, run-of-the-mill, varietas.
Nilai saham membayar dividen, dan memiliki rasio lebih rendah daripada saham pertumbuhan. Perusahaan saham IGV juga memiliki riwayat profitabilitas jangka panjang dan peringkat S&P B + atau lebih tinggi. Apakah Anda akan terkejut mengetahui bahwa baik DJIA maupun S&P 500 tidak mengandung stok IGV yang tinggi? Namun, sejak 1982, nilai saham telah mengungguli saham pertumbuhan 62% dari waktu. Jadi, ketika koreksi jelek mengalami perubahan, kemungkinan semua nilai saham mentransformasikan diri menjadi saham pertumbuhan, setidaknya untuk sementara.
Will Rogers meringkas kebingungan pemilihan saham dengan baik dengan: :Beli saja saham yang naik. Jika mereka tidak akan naik, jangan membelinya.: Banyak yang salah paham tentang pengamatan yang tidak jelas ini dan bergabung dengan klub investasi besar. Anda tidak perlu menggali lebih jauh dari daftar saat ini (Juni ';08) dari :masalah paling maju: untuk melihat bagaimana investor membeli perusahaan komoditas dan masa depan keuangan dengan harga tertinggi dalam sejarah umat manusia.
Ini sementara mereka menghindari perusahaan-perusahaan IGVSI (Investment Grade Value Stock Index) yang telah anjlok ke tingkat harga paling menarik dalam tiga hingga lima tahun. Banyak perusahaan multinasional terbaik di dunia dengan harga rendah secara historis. Wall Street tersenyum dengan sadar (dan dengan rakus) sebagai pejalan kaki Main Street memuji emas, mata uang, dan minyak berjangka sebagai jaring pengaman rencana pensiun. Badan pengawas memandang sebaliknya karena spekulasi merebak ke dalam rencana yang memenuhi syarat semua varietas. Tentunya pasar-pasar itu akan diatur suatu hari -- setelah Bazooka-pink berikutnya, kekacauan lengket menjadi sejarah.
Berapa banyak pertumpahan darah yang diperlukan sebelum kita menyadari bahwa tidak ada jalan pintas yang aman dan mudah untuk keberhasilan investasi? Kapan kita mengetahui bahwa sebagian besar kesalahan kita melibatkan keserakahan, ketakutan, atau harapan yang tidak realistis tentang apa yang kita miliki? Akhirnya, investor yang sukses mulai mengalokasikan aset dengan cara yang diarahkan pada tujuan dengan mengadopsi strategi investasi yang lebih realistis -- satu dengan pedoman pemilihan keamanan dan definisi dan harapan kinerja yang realistis.
Jika Anda berpikir untuk mencoba strategi selama satu tahun untuk melihat apakah itu berhasil, Anda terlalu terlihat jangka pendek -- pasar investasi beroperasi dalam siklus. Jika Anda bersikeras membandingkan kinerja Anda dengan indeks dan rata-rata, Anda jarang akan puas. Strategi investasi yang layak akan menjadi model keputusan tiga dimensi, dan ketiga keputusan itu sama pentingnya. Beberapa strategi termasuk disiplin pengambilan keuntungan yang ditargetkan -- dimensi dua. Dimensi pertama melibatkan pemilihan sekuritas. Ketiga?
Bagaimana seharusnya seorang investor menentukan stok apa yang akan dibeli, dan kapan membelinya? Kami telah membahas fitur nilai dan stok pertumbuhan dan melihat bagaimana sejumlah perusahaan dapat memenuhi syarat sebagai tergantung pada di mana kita berada dalam siklus pasar atau di mana mereka berada dalam hal industri, sektor, atau siklus bisnis mereka sendiri. Nilai saham (dan efek hutang dari perusahaan nilai saham) cenderung lebih aman daripada saham pertumbuhan. Tetapi saham IGVSI disaring oleh sistem peringkat unik yang didasarkan pada statistik kelangsungan hidup perusahaan -- hal-hal yang sangat penting.
Pada akhir 90-an, dikabarkan bahwa manajer dana nilai terkenal ditanya mengapa ia tidak membeli dot-com, IPO, dll. Ketika ia mengatakan bahwa mereka tidak memenuhi syarat sebagai saham nilai, ia disuruh mengubah definisinya -- atau yang lain. Saham IGV termasuk elemen kualitas yang meminimalkan risiko kerugian dan biasanya memperlancar sudut dalam siklus pasar. Nilai tertinggi pasar biasanya tidak setinggi, tetapi nilai terendah pasar paling sering tidak serendah mereka dengan saham pertumbuhan atau nilai definisi Wall Street. Mereka bekerja paling baik dalam hubungannya dengan portofolio yang memiliki alokasi pendapatan minimal 30% -- Anda perlu tahu mengapa.
Bagaimana kita menciptakan kepercayaan diri membangun semesta pemilihan saham IGV tanpa terjebak dalam riset tanpa akhir? Berikut adalah lima filter yang dapat Anda gunakan untuk membuat daftar perusahaan dengan kualitas lebih tinggi: (1) Peringkat S&P dari B + atau lebih baik. Standard & Poor';s menggabungkan banyak faktor fundamental dan kualitatif ke dalam peringkat surat yang hanya berbicara tentang kelayakan finansial perusahaan. Apa pun yang diperingkat lebih rendah menambah lebih banyak risiko pada portofolio Anda.
(2) Sejarah profitabilitas. Meskipun kelihatannya sudah jelas, membeli saham di perusahaan yang memiliki sejarah operasi yang menguntungkan pada dasarnya tidak terlalu berisiko. Operasi yang menguntungkan beradaptasi lebih mudah terhadap perubahan di pasar, ekonomi, dan peluang pertumbuhan bisnis. (3) Sejarah pembayaran dividen reguler, bahkan meningkat. Perusahaan akan berusaha keras, dan menanggung kesulitan besar, sebelum memilih untuk memotong atau menghilangkan dividen. Perubahan dividen itu penting, ukuran absolut tidak.
(4) Kisaran Harga yang Wajar. Sebagian besar saham Investment Grade dihargai di atas $ 10 per saham dan hanya sedikit yang diperdagangkan di level di atas $ 100. Harga yang luar biasa tinggi mungkin disebabkan oleh spekulasi sektor atau perusahaan yang lebih tinggi, sementara harga yang sangat rendah mungkin merupakan sinyal peringatan yang baik. (5) Daftar NYSE -- hanya karena lebih mudah.
Alam semesta pilihan Anda akan menjadi tulang punggung alokasi aset ekuitas Anda, sehingga tidak ada ruang untuk penyesuaian kreatif terhadap aturan dan pedoman yang telah Anda buat -- tidak peduli seberapa kuat perasaan Anda tentang berita atau rumor terkini. Ada sekitar 450 saham IGV yang dapat dipilih -- dan Anda akan menemukan bahwa pengenalan nama itu menghibur. Selain itu, karena perusahaan-perusahaan ini berputar di atas dan di bawah harga pembelian Anda (seperti yang pasti akan terjadi), Anda dapat lebih yakin bahwa itu hanyalah sifat dari pasar saham dan bukan bencana keuangan yang akan terjadi.